公募化改造过程中未勤勉审慎广发资管收罚单

日前，广东证监局连续开出6张罚单。尤其是对广发证券资产管理有限公司(以下简称“广发资管”)的罚款格外引人注目。广发资管因在公募和转型过程中不够勤勉审慎，收到监管警示函。据了解，这是券商资管转型、公募首次处罚。

公告称，经查，广发金广瑞利债券1号集合资产管理计划转型为公开发行过程中，广发资管未按照勤勉谨慎的原则，对产品风险等级、估值方法、份额设定变更等重大事项履行特别提醒和告知义务。产品变更咨询期不合理，投资者权益保护不到位。

广东证监局表示，上述行为不符合《证券公司、证券投资基金管理公司合规管理办法》和《证券期货投资者适当性管理办法》的相关规定。根据相关规定，在此对广发资管提出警告。

资料显示，广发资管的前身是广发证券资产管理部，是广发证券的全资子公司，注册资本10亿元。成立于2014年1月2日，是华南首家券商资产管理公司。中基协数据显示，今年一季度，广发资管私募资产管理月均规模为4293.86亿元，行业排名第四。

根据CGB的相关公告，被广东证监局点名的CGB金广瑞利债券1号集合资产管理计划于2020年7月22日由CGB金广瑞利债券1号分级集合资产管理计划变更而来。2013年4月1日开始募集，当天结束。4月9日正式成立，当年5月31日经中国证券业协会备案确认。2021年10月，该产品正式完成公募转型，参照基金公募操作。

2018年底，证监会发布了《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》在证券公司大集合资产管理业务中应用的操作指引，进一步明确了公募基金大集合产品对标和实现标准化发展的标准和程序，并给出了合理的标准化过渡期，对标准化进度没有任何统一要求。规范后，大集合产品转为公募基金或私募资产管理计划，按照相关法律法规继续稳健运作。随后，多地证监局向券商发布了《大型集合产品标准受理指引》和《大型集合产品公开募集基金标准征求意见稿》。对规范受理流程、申请受理材料、合同变更或变更登记申请材料、公开募集基金大类资产管理产品的规范方向作出了明确要求和规范。

随着政策的发布，近年来，证券公司资产管理向其产品公开发行转型的步伐不断加快。Wind数据显示，截至9日记者发稿时，已有31家券商和券商资产管理公司完成312只大类产品的公募转型。有业内专家表示，广发资管此次收到的罚单，可能意味着券商产品公募转型的监管将趋严。